Организация наличного денежного оборота в Республике Беларусь

Налично-денежная система Республики Беларусь является системой открытого рыночного типа. Денежно-кредитное регулирование осуществляется преимущественно экономическими методами на уровне банковской системы. Правовой основой денежно-кредитного регулирования являются Основные направления денежно-кредитной политики Республики Беларусь, ежегодно разрабатываемые и утверждаемые правлением Национального банка Республики Беларусь.

 Денежная система Республики Беларусь функционирует в соответствии с принятым в декабре 1990 г. Законом «О Национальном банке Республики Беларусь» и последующими законодательными актами, определившими ее правовые основы. В 1992 г. в оборот был введен белорусский рубль, который вначале обращался параллельно с рублем бывшего СССР и использовался только в наличных расчетах. С марта 1993 г. он начал котироваться на валютной бирже, а в октябре 1994 г. белорусский рубль был объявлен единственным законным платежным средством на территории республики. В процессе монетарного регулирования участвуют субъекты денежной сферы, к которым относятся все агенты товарно-денежных отношений: государство, экономические агенты (включая коммерческие банки, финансовые компании и биржи) и население. Но ведущая роль возложена на банковскую систему страны. В соответствии с Законом «О банках и банковской деятельности в Республике Беларусь» и статьей 136 Конституции Республики Беларусь в стране сформирована двухуровневая банковская система, включающая Национальный банк (первый уровень), банки (унитарные и акционерные, в том числе с участием государства и иностранного капитала) и небанковские финансовые организации (второй уровень). Правовой основой функционирования национальной банковской системы в настоящее время является Банковский кодекс Республики Беларусь, вступивший в действие с 1 января 2001 г. В соответствии с Конституцией Республики Беларусь (ст. 136) и Банковским кодексом (ст. 7) Национальный банк (в качестве центрального банка) регулирует кредитные отношения, денежное обращение, определяет порядок расчетов и обладает исключительным правом эмиссии денег. Национальный банк призван обеспечивать прежде всего стабильность национальной валюты и банковской системы. Практически вся деятельность Национального банка Республики Беларусь направлена на реализацию целей монетарного регулирования. 

 Основное влияние на денежно-кредитную сферу оказывают операции Национального банка по рефинансированию банков. Посредством этих операций осуществляется поддержка ликвидности банковской системы, обеспечивающей кредитно-расчетное обслуживание в экономике страны. Существенная часть монетарной деятельности Национального банка ранее была связана с предоставлением ресурсов правительству для покрытия дефицита республиканского бюджета и временных недостатков бюджетных средств – так называемых кассовых разрывов. Наряду с допустимым ростом денежной массы определяющими (промежуточными) монетарными целями выступают лимиты и направления денежной эмиссии, а также уровень цен денежного рынка, включая процентные ставки и обменный курс.

До 2018 года налично-денежное обращение в Республике Беларусь, в упрощенном виде, было организовано по классической схеме, в которой Национальный банк Республики Беларусь занимал особое место, выполняя роль главного координирующего органа всей банковской системы страны. Национальный банк не проводил напрямую операций с населением и действующими предпринимателями. Непосредственно обслуживание клиентов происходило на втором уровне, где сосредоточены коммерческие банки и прочие кредитные институты. К работе с денежной наличностью привлекались кассово-инкассаторские подразделения всех банков. Это, в свою очередь, затрудняло Национальному банку Республики Беларусь как регулятору нормирование и стандартизацию информационных, материальных, финансовых потоков, сопутствующих кассово-инкассаторской деятельности. 

Подобный способ организации банковской системы имеет ряд существенных недостатков: 

– затрудняется контроль над денежной массой; 

– при значительных масштабах банковской системы центральный банк может разрастаться до размеров, благоприятствующих его бюрократизации; 

– ограничивается свобода деятельности банков и кредитных учреждений; 

– ошибки в политике центрального банка при его огромной власти будут иметь такую же огромную «цену» для банковской системы и экономики в целом. 

В условиях нереализованного потенциала и повального развития цифровых технологий некоторые банки сделали ставку на цифровизацию своей деятельности. Цифровой трансформации подверглись многие составляющие банковского бизнеса, в том числе операционная и кассово-инкассаторская деятельность. Результатом такой попытки, получить конкурентное преимущество через рывок, стала ситуация, при которой с высокой долей вероятности через определенный промежуток времени произошла бы рассинхронизация всей системы налично-денежного обращения Республики Беларусь. Кроме того, благодаря политике, проводимой государством, направленной на увеличение доли безналичных платежей, а также тому факту, что 80% расходов на организацию наличного денежного обращения приходится на постоянные расходы, с уменьшением объема наличных денег стоимость одной операции начинает расти.

Наличный денежный оборот – это непрерывное движение наличных денег, выполняющих функции средства обращения и оплаты, осуществляющих посредничество в оплате товаров, услуг и других платежей. Денежные средства используются: для обращения товаров и услуг; для платежей по выплате заработной платы и эквивалентных выплат; для оплаты ценных бумаг и выплаты доходов от них; для оплаты населения за коммунальные услуги и т. д. Обеспечение населения денежными средствами осуществляется за счет эмиссии.

эффективная организация системы денежного оборота в конкретной стране является залогом макроэкономической стабильности в целом. На современном этапе Национальным банком производится жесткая денежно-кредитная политика по регулированию денежной массы и денежной эмиссии, что привело к относительному снижению инфляционных процессов и девальвации национальной валюты, однако их темпы являются довольно высокими среди других-стран СНГ. Только жесткая монетарная политика способна и в дальнейшем удержать инфляцию под контролем и создать предпосылки для устойчивого экономического роста.

Правовую основу организации налично-денежного обращения составляют Банковский кодекс Республики Беларусь, инструкции Национального банка Республики Беларусь.

Налично-денежная система Республики Беларусь является системой открытого рыночного типа. Денежно-кредитное регулирование осуществляется преимущественно экономическими методами на уровне банковской системы. Правовой основой денежно-кредитного регулирования являются Основные направления денежно-кредитной политики Республики Беларусь, ежегодно разрабатываемые и утверждаемые правлением Национального банка Республики Беларусь.

Широкая денежная масса Республики Беларусь в 2019 году составила 48 509,7 млн руб., что на 5 276,8 млн руб. или на 12,2 % больше уровня 2018 года. В 2020 году объем широкой денежной массы составил 50 800,7 млн руб., что на 2 291 млн руб. или на 4,7 % больше значения 2019 года. Доля наличных денег в обороте выросла с 5,9 % до 7,6 % в 2020 году. Удельный вес денежного агрегата М1 составил 21,2 %, что на 2,9 п. п. больше значения 2019 года. Доля денежной массы в национальном определении (М2) выросла с 34,3 % до 41,5 % за счет наращивания других депозитов. Удельный вес рублевой денежной массы (М2*) составил 44,4 %, что на 9,1 п. п. больше значения 2019 года.

Характерный для Республики Беларусь рост денежной массы может привести к негативным последствиям. В каждой стране денежная масса подвергается постоянному регулированию со стороны государства. Необходимость такого регулирования обусловлена тем, что размер денежной массы и темпы ее прироста влияют на состояние других экономических показателей. К примеру, если рост денежной массы более значителен, нежели объем национального производства, то при прочих равных условиях это может привести к инфляции.