Сущность и значение анализа валютно-обменных операций банка на внешнем валютном рынке Курсовая работа (проект)

В сделках внутри страны люди используют национальную валюту, но для проведения операций за границей им нужна иностранная валюта. Для этих целей существуют специальные рынки, на которых может быть куплена или продана иностранная валюта и которые называются валютными рынками. Валютный рынок по своим масштабам значительно превосходит рынок товаров и услуг, международного движения капитала, рабочей силы и технологий. На этих рынках частные лица, компании, банки, государственные учреждения взаимодействуют друг с другом с целью обмена одной валюты на другую, которая может быть нужна им по самым разным причинам.

Совокупность различных валютных операций образует валютный рынок, являющийся неотъемлемой частью всего рыночного механизма. Он, как и всякий другой рынок, представляет собой единство предложения и спроса на товар и уравновешивающей их цены. Но, вместе с тем, это рынок сугубо специфичный, ибо, объектом купли-продажи является не обычный товар, а иностранная валюта. Валютный рынок представляет собой механизм, обеспечивающий обмен национальных валют на иностранные, т.е. включает в себя всю совокупность операций по обмену одной валюты на другую.

В современной экономической литературе встречаются различные трактовки понятия валютного рынка. До сих пор продолжаются дискуссии по кругу охватываемых валютным рынком операций. Например, одни исследователи дают следующее определение валютному рынку: «Валютный рынок представляет собой сферу экономических отношений, проявляющихся при купле-продаже валютных ценностей, т.е. иностранных денежных знаков, ценных бумаг в иностранной валюте, а также операций, связанных с инвестированием капитала в иностранной валюте»[26, с.102]. Таким образом, по их мнению, валютный рынок охватывает довольно широкий круг операций, в число которых входят также и операции по инвестированию иностранного капитала.

По мнению других ученых-экономистов, в сферу валютного рынка входят также и операции по кредитованию в валюте, а также привлечение депозитов в иностранной валюте. Третьи считают, что валютный рынок возникает только в сфере обмена национальных денег на иностранные. 

В целом же, учитывая все мнения, можно вывести следующее определение понятия валютного рынка. Валютный рынок - составная часть рыночного механизма, объединяющая экономические отношения, возникающие в сфере обмена национальных денег на иностранные, и служащая процессу интеграции национальной экономики в мировое хозяйство.

Организации могут приобретать валюту на внутреннем валютном рынке Республике Беларусь. Для приобретения иностранной валюты на внешнем валютном рынке необходимо получить разрешение Национального банка Республики Беларусь.

Покупка иностранной валюты может осуществляться на биржевом валютном рынке или на внебиржевом валютном рынке.

Покупка иностранной валюты на биржевом валютном рынке осуществляется через исполняющий банк, в котором открыт специальный валютный счет. Отметим, что разрешено открывать (иметь) несколько спецсчетов в различных банках для хранения купленной иностранной валюты.

В случае, когда валюта приобретается на биржевом валютном рынке, она приобретается исполняющим банком по поручению организации на торгах ОАО «Белорусская валютно-фондовая биржа» в установленном порядке. При этом организации выплачивают банку комиссионное вознаграждение за покупку валюты в белорусских рублях или в иностранной валюте путем списания (перечисления) банком со счета организации денежных средств.

Иностранная валюта на внебиржевом валютном рынке может быть приобретена у исполняющего банка либо у банка-продавца. Преимуществом покупки иностранной валюты на внебиржевом рынке является то, что приобретенная валюта, как правило, быстрее попадает на счет организации. При покупке валюты на внебиржевом валютном рынке комиссионное вознаграждение банку не выплачивается. При покупке валюты на бирже банк приобретает для организации иностранную валюту исходя из курса, сложившегося по результатам торгов на бирже.

Если валюта приобретается на внебиржевом валютном рынке, то курс покупки согласовывается с банком, продающим организации валюту (банком-продавцом).

Купить валюту на бирже организация может только через исполняющий банк, причем сумма покупки должна быть не менее одного лота (т.е. не менее 1000 единиц валюты).

Чтобы приобрести иностранную валюту на бирже организация представляет в исполняющий банк:

- заявку на покупку в двух экземплярах;

- копии документов, подтверждающих основание для покупки иностранной валюты.

Купить валюту на внебиржевом рынке организация может у исполняющего банка либо у банка-продавца.

Формирование валютного курса – ключевой вопрос для государственного регулирования национальной экономики. В зависимости от курсовых колебаний, зависит то, в каком состояние будет находиться потребительский рынок, экспорт предприятий на мировые рынки и динамика объема ВВП и инфляции. В зависимости от состояния валютного курса, можно предполагать, какой вектор развития экономики будет соблюдаться в ближайшее время.

Выделяя актуальность данного вопроса на сегодняшний день, нельзя не упомянуть о двух явлениях, которые известны науке с глобальной и локальной стороны. В первую очередь, это «валютные войны», которые заострили нерыночную конкуренцию между ведущими странами мира и их регулирующими органами (ЦБ и т.д.). Во вторую очередь, это влияние волатильности курса национальной валюты на экономику страны и в целом экономическую конъюнктуру. Именно по этим причинам, современные условия формирования курсообразования имеют иные свойства, чем те, к которым привыкли эксперты прошлых лет.

Как правило, на сегодняшний день существует три ключевых рыночных режима курсообразования:

- фиксированный режим (в процессе которого валюта страны имеет привязанный курс. Среди примеров фиксированного режима выступает долларизация и валютный паритет);

- режим, при котором имеются ограничения гибкости валюты (в процессе создается определенный диапазон движения валют в коридоре, в рамках которого и формируется курс);

-режим с повышенной гибкостью курсов (в процессе идет свободное движение валют друг против друга).

Именно последний тип курсообразования является наиболее выгодным для экономического развития стран. Режим с повышенной гибкостью курсов имеет три отдельные подкатегории: свободно плавающий курс; управляемо плавающий курс и курс валют, которые периодически корректируются.

На сегодняшний день, на мировом валютном рынке ключевую роль играют валюты входящие в корзину СПЗ. Не так давно, в октябре 2015 года к ним присоединилась новая валюта – китайский юань, который ранее был валютой с гибким курсом, но, временно корректирующейся со стороны Народного Банка Китая.

Исходя из корзины СПЗ, можно отметить, что ключевую роль на мировом рынке играет доллар и евро, далее идут китайский юань, японская иена и британский фунт. Если исключить китайский юань и в меру евро, мы получим 3 валюты, которые формируют основную роль в процессе «валютных войн», начало которых взято после мирового финансового кризиса 2008 –2009 годов.

Подводя итог выполненной работы, можно сделать следующие выводы:

1. Валютные операции (лат. operatio – действие) представляют собой действия по организации и управлению денежными отношениями, возникающими при движении валюты и ценных бумаг в валюте, а также при совершении любых операций с использованием иностранной валюты.

2. Валютный рынок – самый значительный в мире финансовый рынок, на котором валюта одной страны продается за другую валюту.

3. Валютный рынок состоит из биржевого рынка и внебиржевого (межбанковского) рынка. На биржевом внутреннем валютном рынке операции с валютой совершаются через ОАО «Белорусская валютно-фондовая биржа», где установлен единый порядок биржевой торговли иностранными валютами для всех участников. На внебиржевом валютном рынке сделки по купле-продаже иностранной валюты, а также любые сделки с использованием иностранной валюты заключается непосредственно между банками и клиентами, минуя валютную биржу.

4. По срокам исполнения различают:

- текущие валютные операции и валютные операции, связанные с движением капитала;

- валютные операции, осуществляемые нерезидентами и резидентами;

- по целевому назначению валютные операции делятся на клиентские и собственные.

5. Основным законом, регулирующим банковские и небанковские операции с валютой в Республике Беларусь, является Закон «О валютном регулировании и валютном контроле» от 25 июня 2003 г. с изменениями и дополнениями (последнее - от 14 июня 2010 г. № 132-З).

6. Анализ эффективности операционной деятельности банка, состояния кассовой работы, валютных операций, финансовых услуг и ряда других аспектов в полном объеме можно проанализировать только на основе внутренних документов банка. Внешний аналитик может оценить только динамику и конечный результат этой деятельности.

7. Валютные операции являются одними из наиболее прибыльных операций в банковской деятельности. Вместе с тем, возобновление нормального функционирования внутреннего валютного рынка и выход на единый курс не являются окончательными целями. Важно не просто выйти на единый курс. Важно обеспечить его относительную устойчивость в долгосрочной перспективе.

8. Курсы валют в ОАО «Технобанк» каждый день устанавливаются на основе курсов, предложенных Национальным банком Республики Беларусь. Курсовая разница учитывается при составлении бухгалтерского баланса и для определения чистой прибыли. Прибыль от валютно-обменных операций составляет значительную долю в общем доходе банка.